Wenn ich im März 2024 nur zwei Unternehmen mit hoher Dividendenrendite kaufen könnte

Investitionsthese

Der Erhalt regelmäßiger Dividendenerträge gepaart mit der Aussicht auf Kapitalzuwachs ist einer der Hauptvorteile für diejenigen, die in Unternehmen mit hoher Dividendenrendite investieren.

Allerdings sind Unternehmen mit hoher Dividendenrendite zu identifizieren Es kann eine herausfordernde Aufgabe sein, nachhaltige Dividenden anzubieten. Unternehmen, die nachhaltige Dividenden zahlen, bieten Ihnen nicht nur die Chance auf sofortige Dividendenzahlungen, sondern auch eine kontinuierlich wachsende Einnahmequelle. Bei der Altersvorsorge ist es besonders wichtig, Unternehmen zu identifizieren, die nachhaltige Dividenden zahlen.

Darüber hinaus verringert die Auswahl von Unternehmen mit nachhaltigen Dividenden die Wahrscheinlichkeit einer Dividendenkürzung, die sich erheblich negativ auf den Aktienkurs des ausgewählten Unternehmens auswirken könnte. Dies kann sich daher negativ auf die Gesamtrendite Ihres Anlageportfolios auswirken, insbesondere wenn die jeweilige Aktie einen relativ großen Anteil am Gesamtportfolio ausmacht.

In diesem Artikel habe ich zwei Unternehmen mit hoher Dividendenrendite herausgefiltert, die ich derzeit für attraktiv für Anleger mit Dividendenerträgen halte. Dies ist auf ihre aktuelle Bewertung, ihre solide Finanzlage, ihre Fähigkeit, Erträge zu erwirtschaften, und ihre Erfolgsbilanz beim Dividendenwachstum zurückzuführen.

Es ist jedoch erwähnenswert, dass ich bei einer dieser Auswahlen ein höheres Risiko einer Dividendenkürzung sehe, weshalb ich vorschlage, dieses Unternehmen in Ihrem Anlageportfolio unterzugewichten.

Um in eine Vorauswahl aufgenommen zu werden, mussten die Unternehmen folgende Voraussetzungen erfüllen:

Dividendenrendite [FWD] > 3 % KGV [FWD] Verhältnis < 30 Eigenkapitalrendite > 10 %

Für März 2024 habe ich folgende zwei Unternehmen ausgewählt:

CVS Health Corporation (NYSE:CVS) The Bank of Nova Scotia (NYSE:BNS)

CVS Health Corporation

CVS Health Corporation ist ein Anbieter von Gesundheitslösungen mit einer aktuellen Marktkapitalisierung von 93,55 Milliarden US-Dollar.

Mit Dividendenrendite [FWD] von 3,59 % und einer 10-Jahres-Dividendenwachstumsrate [CAGR] Mit einer Dividendenrendite von 10,07 % bietet die CVS Health Corporation Anlegern eine attraktive Mischung aus Dividendenerträgen und Dividendenwachstum. Diese Kennzahlen deuten darauf hin, dass das Unternehmen ein attraktiver Kandidat für Anleger sein dürfte, die von stetig steigenden Dividendensteigerungen profitieren und gleichzeitig langfristig investieren möchten.

Zu den Wettbewerbsvorteilen der CVS Health Corporation zählen ihr umfangreiches Netzwerk innerhalb der Gesundheitsbranche, ihre starke Markenbekanntheit, ihr diversifiziertes Geschäftsmodell (das zur Risikominderung beiträgt) und ihre Skaleneffekte (die zur Kostensenkung beitragen).

CVS Health Corporation in Bezug auf die Bewertung

Ich halte CVS Health Corporation derzeit für unterbewertet. Erstens das aktuelle KGV des Unternehmens [FWD] Das Verhältnis von 10,81 liegt nicht nur 18,01 % unter seinem 5-Jahres-Durchschnitt, sondern auch 60,83 % unter dem Branchenmedian, was deutlich darauf hindeutet, dass das Unternehmen derzeit unterbewertet ist.

Zweitens sein Preis/Umsatz [FWD] Das Verhältnis von 10,25 liegt nicht nur 26,53 % unter dem 5-Jahres-Durchschnitt des Unternehmens, sondern auch 93,70 % unter dem Branchenmedian.

Drittens die Dividendenrendite der CVS Health Corporation [TTM] Der Wert von 3,35 % liegt 17,91 % über seinem 5-Jahres-Durchschnitt und auch 124,90 % über dem Branchenmedian, was meine Überzeugung, dass das Unternehmen unterbewertet ist, weiter bestärkt.

Diese Unterbewertung spiegelt sich auch in der Bewertungsstufe „Seeking Alpha“ für das Unternehmen wider, die Sie unten finden.

Die attraktive Dividende der CVS Health Corporation

Verschiedene Kennzahlen unterstreichen die Attraktivität der Dividende der CVS Health Corporation: die Dividendenrendite des Unternehmens [FWD] von derzeit 3,59 % liegt nicht nur über dem Durchschnitt der letzten 5 Jahre (2,90 %), sondern auch deutlich über dem Branchenmedian (1,62 %).

Darüber hinaus kann die Free Cash Flow Yield des Unternehmens hervorgehoben werden [TTM] von 10,91 % spiegelt sein attraktives Risiko-Ertrags-Profil wider und zeigt, dass der Aktienkurs nicht das Ergebnis hoher Wachstumserwartungen ist. Dies bestärkt mich in meiner Überzeugung, dass man derzeit mit einer gewissen Sicherheitsmarge in die CVS Health Corporation investieren kann.

CVS Health Corporation laut The Seeking Alpha Dividend Grades

Die Attraktivität der Dividende des Unternehmens wird noch deutlicher, wenn man sich die Ergebnisse der Seeking Alpha Dividend Grades ansieht: CVS Health Corporation erhält ein A- Rating für Dividendenrendite und ein B+ für Dividendensicherheit und Dividendenkonsistenz. Für Dividendenwachstum erhält das Unternehmen ein C+.

Die Bank von Nova Scotia

Die Bank of Nova Scotia hat ihren Hauptsitz in Toronto und wurde 1832 gegründet. Die kanadische Bank ist in den folgenden Segmenten tätig:

Canadian Banking International Banking Global Wealth Management Global Banking und Markets-Segmente

Die Bank of Nova Scotia in Bezug auf die Bewertung

Ich halte die Bank of Nova Scotia derzeit für unterbewertet. Dies ist seit dem KGV der Bank der Fall [FWD] Das Verhältnis von 10,33 liegt leicht unter dem Sektormedian von 10,47. Darüber hinaus kann das Preis-Buch-Verhältnis hervorgehoben werden [FWD] Das Verhältnis von 1,13 liegt 11,04 % unter seinem 5-Jahres-Durchschnitt (1,27), was ein weiterer Hinweis darauf ist, dass die kanadische Bank zum Zeitpunkt des Schreibens unterbewertet ist.

Im Vergleich zu US-Banken wie JPMorgan (NYSE:JPM) und Bank of America (NYSE:BAC) weist die Bank of Nova Scotia eine etwas niedrigere Bewertung auf, während die kanadische Bank ein KGV aufweist [FWD] Verhältnis von 10,33, JPMorgan liegt bei 11,76 und Bank of America bei 11,21.

Hervorzuheben ist außerdem, dass die Bank of Nova Scotia eine deutlich höhere Dividendenrendite zahlt (6,39 % im Vergleich zu 2,71 % bei Bank of America und 2,23 % bei JPMorgan) als ihre US-Konkurrenten.

Die Bank of Nova Scotia in Bezug auf die Rentabilität

Die Nettogewinnspanne der Bank of Nova Scotia von 26,75 % (was 14,11 % über dem Branchenmedian liegt) und ihre Eigenkapitalrendite von 10,34 % spiegeln die starke Rentabilität und finanzielle Gesundheit der Bank wider. Die finanzielle Gesundheit des Unternehmens wird durch ein Aa2-Kreditrating von Moody’s zusätzlich unterstrichen.

Die Attraktivität der Dividende der Bank of Nova Scotia

Ich bin davon überzeugt, dass die kanadische Bank aufgrund ihrer attraktiven Dividendenrendite besonders für Anleger mit Dividendenerträgen attraktiv ist [FWD] von 6,39 % in Kombination mit einer 5-Jahres-Dividendenwachstumsrate [CAGR] von 4,28 %.

Die Attraktivität der Dividendenrendite der Bank of Nova Scotia in Kombination mit ihrem Dividendenwachstumspotenzial stärkt meine Zuversicht, dass die kanadische Bank ein potenzieller Kandidat für die Aufnahme in das Dividend Income Accelerator Portfolio ist.

Die Bank of Nova Scotia gibt laut The Seeking Alpha Dividend Grades an

Die „Seeking Alpha Dividend Grades“ untermauern meine Theorie, dass die Bank of Nova Scotia eine attraktive Wahl für Anleger mit Dividendenerträgen ist. Es erhält ein A- für Dividendenrendite, ein B- für Dividendensicherheit, ein C+ für Dividendenkonsistenz und ein C- für Dividendenwachstum.

Prognose der Dividenden- und Kostenrendite der Bank of Nova Scotia

Die folgende Grafik zeigt eine Prognose der Dividende und der Anschaffungskostenrendite der Bank of Nova Scotia unter der Annahme einer durchschnittlichen Dividendenwachstumsrate von 3 % für die folgenden 30 Jahre, was die Attraktivität der kanadischen Bank für Anleger mit Dividendenerträgen weiter unterstreicht.

Risikofaktoren

Angesichts der mit der CVS Health Corporation und der Bank of Nova Scotia verbundenen Risiken kann festgestellt werden, dass ich das Risikoniveau für Anleger der kanadischen Bank für geringfügig höher halte.

Dieses höhere Risikoniveau spiegelt sich im erhöhten 24-Monats-Beta-Faktor des Unternehmens von 1,00 wider, verglichen mit dem 24-Monats-Beta-Faktor von CVS Health Corporation von 0,48.

Der relativ niedrige 24M-Beta-Faktor der CVS Health Corporation weist darauf hin, dass Sie die Volatilität Ihres Anlageportfolios erheblich reduzieren können, wenn Sie es in Ihr Portfolio aufnehmen. Mit einem 24-Monats-Beta-Faktor von 1,00 spiegelt die Bank of Nova Scotia den Beta-Faktor des breiteren Aktienmarktes wider, was auf identische Volatilitätsniveaus hinweist.

Darüber hinaus kann hervorgehoben werden, dass die Bank of Nova Scotia eine deutlich höhere Ausschüttungsquote von 66,59 % aufweist, verglichen mit der Ausschüttungsquote der CVS Health Corporation von 27,69 %. Dies zeigt, dass die Wahrscheinlichkeit einer Dividendenkürzung für Anleger der Bank of Nova Scotia deutlich höher ist.

Diese Theorie wird durch die negative EPS-Wachstumsrate der Bank of Nova Scotia (verwässert) weiter untermauert [FWD] von -5,93 % im Vergleich zur positiven EPS-Wachstumsrate der CVS Health Corporation (verwässert). [FWD] von 2,02 %. Diese Kennzahlen belegen außerdem, dass die Wahrscheinlichkeit einer Dividendenkürzung für die Bank of Nova Scotia im Vergleich zur CVS Health Corporation höher ist.

Aufgrund der erhöhten Wahrscheinlichkeit einer Dividendenkürzung schlage ich vor, die Bank of Nova Scotia in einem ausgewogenen Dividendenportfolio mit reduziertem Risiko unterzugewichten, sodass das Unternehmen im Verhältnis zu Ihrem Gesamtportfolio nicht mehr als 2,5 % erhält. Dieser Ansatz reduziert das Risikoniveau Ihres Portfolios und erhöht Ihre Chancen, bei einer langfristigen Anlage positive Anlageergebnisse zu erzielen.

Abschluss

Ich bin davon überzeugt, dass sowohl die CVS Health Corporation als auch die Bank of Nova Scotia hervorragende Einbindungen in Ihr Anlageportfolio darstellen und durch Dividendenzahlungen erheblich zur Generierung zusätzlicher Einnahmen beitragen können.

Sowohl CVS Health Corporation als auch The Bank of Nova Scotia zahlen eine attraktive Dividendenrendite [FWD] von 3,59 % bzw. 6,39 % haben in den letzten Jahren ein Dividendenwachstum gezeigt (5-Jahres-Dividendenwachstumsraten). [CAGR] von 4,40 % bzw. 4,28 %), weisen attraktive Bewertungen auf (ihr aktuelles KGV [FWD] Die Kennzahlen liegen unter dem Branchenmedian und beide sind finanziell gesund (Bonitätsratings Baa2 und Aa2 von Moody’s).

Die Aufnahme von CVS Health Corporation und The Bank of Nova Scotia in ein umfassend diversifiziertes Dividendenportfolio, das Unternehmen mit hoher Dividendenrendite und Dividendenwachstum vereint, bringt zahlreiche Vorteile für Anleger mit sich.

Sie können diese zusätzlichen Einnahmen durch Dividenden nutzen, um Ihr Anlageportfolio durch Reinvestitionen weiter zu verbessern oder Ihre täglichen Ausgaben zu verwalten.

Wäre es nicht schön, die Möglichkeit zu prüfen, die Dividendenzahlungen der CVS Health Corporation und der Bank of Nova Scotia zur Finanzierung Ihres nächsten Familienurlaubs zu nutzen?

Anmerkung des Autors: Ich würde mich über Ihre Meinung zu diesem Artikel freuen! Wenn Sie für diesen Monat März nur zwei Unternehmen mit hoher Dividendenrendite auswählen könnten, welches würden Sie wählen?