Die Vereinbarung ermöglicht die Umstrukturierung bestimmter Leasingverpflichtungen von SpiceJet gegenüber bestimmten Flugzeugen im Gesamtwert von 137,68 Millionen US-Dollar, der nach einer Beilegung/Verzichtserklärung auf 97,51 Millionen US-Dollar angepasst wird.
Carlyle erwägt außerdem, über Zwangswandelanleihen eine Beteiligung an SpiceXpress & Logistics Private Limited, dem Frachtzweig des Unternehmens, zu erwerben.
Die Leasingfirma, die unter den Leasinggebern mit rund 8 Boeing 737 die größte Beteiligung hält, hat den Wert der Aktie der Fluggesellschaft auf 100 Rupien pro Aktie geschätzt. Das ist ein erheblicher Aufschlag gegenüber dem aktuellen Aktienkurs der Fluggesellschaft, der am Freitag an der Bombay Stock Exchange bei 61,46 Rupien oder 2,4 Prozent niedriger schloss.
Spicejet hat sich nicht dazu geäußert, wie hoch der Anteil sein wird, den Carlyle erhalten wird. Dies ist die zweite derartige Einigung zwischen der Fluggesellschaft und dem Leasinggeber. Letztes Jahr hatte der Leasinggeber rund 28 Millionen Dollar in einen Anteil von rund 5,9 % umgewandelt. Die Fluggesellschaft veranstaltet Roadshows, um durch einen Aktienverkauf an institutionelle Investoren rund 2.500 Crore Rs. einzusammeln. Wenn der Aktienverkauf erfolgreich ist, wird der Anteil des Promoters Ajay Singh um mehr als 10 % verwässert. Sie hat ICICI Securities und JM Financial und DAM Capital mit der Verwaltung des Finanzierungsprozesses beauftragt. Während die Fluggesellschaft zuvor Pläne angekündigt hatte, rund 2.250 Crore Rs. von einer Gruppe von 64 Investoren einzusammeln, konnte sie nur 1.060 Crore Rs. zusammenbekommen, da einer der Hauptinvestoren schließlich ausstieg.
SpiceJet hat aufgrund der Unfähigkeit, frisches Kapital aufzutreiben, mit einer Reihe von Problemen zu kämpfen. Die Fluggesellschaft ist mit der Zahlung von Leasingraten in Verzug geraten, was die Flugzeugvermieter dazu zwingt, Insolvenz gegen die Fluggesellschaft einzuleiten. Die derzeit ausstehenden Leasing- und Engineering-Verbindlichkeiten der Fluggesellschaft sind auf 3.700 Crore Rupien gestiegen, während die gesetzlichen Schulden 650 Crore Rupien betragen.
Die Fluggesellschaft braucht dringend Geld, um den Betrieb zu retten, doch mehrere Versuche, Geld zu beschaffen, blieben bisher erfolglos. Sie hat ihre Zahlungen an Lieferanten, darunter Flugzeugvermieter, nicht geleistet, von denen einige bei Gericht Insolvenz angemeldet haben.
Der Marktanteil der Fluggesellschaft ist auf unter vier Prozent gesunken und sie verfügt über weniger als 20 einsatzfähige Flugzeuge. 36 Flugzeuge bleiben wegen fehlender Triebwerke und Ersatzteile am Boden.
Die Fluggesellschaft teilt ihren Investoren mit, dass sie Zugang zu den wichtigsten nationalen und internationalen Zielen hat und dass die Mittelbeschaffung es ihr ermöglichen wird, die Flugverbote für ihre Flugzeuge aufzuheben. „Eine Haftungsregelung und Umstrukturierung mit den bestehenden Leasinggebern wird zu einer Flottenerweiterung führen, während die Investitionen in die Aufhebung der Flugverbote für die aktuelle Flotte die Flotte erheblich vergrößern werden“, sagte die Fluggesellschaft in einer Präsentation für die Investoren.
